The Good Governance Indicators of the Millennium Challenge Account: How Many Dimensions are Really Being Measured?

Martin Knoll, Petra Zloczysti
2011 Social Science Research Network  
Standard-Nutzungsbedingungen: Die Dokumente auf EconStor dürfen zu eigenen wissenschaftlichen Zwecken und zum Privatgebrauch gespeichert und kopiert werden. Sie dürfen die Dokumente nicht für öffentliche oder kommerzielle Zwecke vervielfältigen, öffentlich ausstellen, öffentlich zugänglich machen, vertreiben oder anderweitig nutzen. Sofern die Verfasser die Dokumente unter Open-Content-Lizenzen (insbesondere CC-Lizenzen) zur Verfügung gestellt haben sollten, gelten abweichend von diesen
more » ... von diesen Nutzungsbedingungen die in der dort genannten Lizenz gewährten Nutzungsrechte. Abstract This paper assesses the validity of the perception-based governance indicators used by the US Millennium Challenge Account (MCA) for aid allocation decisions. By conducting Explanatory and Confirmatory Factor Analysis of data from 1996 to 2009, we find that although the MCA purports to measure seven distinct dimensions of governance, only two discrete underlying dimensions, the 'participatory dimension of governance' and the 'overall quality of governance,' can be identified. Our results also show that some of the doubts that have been raised concerning the validity of perception-based governance indicators are less warranted when the indicators are applied exclusively to developing countries. Acknowledgement: The authors are particularly grateful to Irwin Collier, Justine Röhmel, Lucais Sewell, Jutta Bolt, and Farina Casselmann. The views expressed and remaining errors are the authors' responsibility.
doi:10.2139/ssrn.1927202 fatcat:ma2igeancvc4rfpdlfcc3clkfq