Internet Archive Scholar

Analysis of the Relationship Between Bitcoin and the Futures Market
Bitcoin ile Vadeli İşlemler Piyasası Arasındaki İlişkinin Analizi

Ethem KILIÇ
2022 Gaziantep University Journal of Social Sciences  

Preserved Fulltext

fulltext thumbnail
Web Archive Capture PDF (545.4 kB)
https://web.archive.org/web/20220801015833/https://dergipark.org.tr/tr/download/article-file/2276490

A copy of this work was available on the public web and has been preserved in the Wayback Machine. The capture dates from 2022; you can also visit the original URL. The file type is application/pdf.

Çalışmanın temel amacı bitcoin ile BIST30 vadeli, altın vadeli ve döviz vadeli işlemler piyasası arasındaki volatilite etkileşimini araştırmaktır. Bu doğrultuda 25.07.2010 – 13.02.2022 dönemine ait haftalık veriler kullanılmıştır. Bitcoin ile BIST30 vadeli, altın vadeli ve döviz vadeli işlemler piyasası arasındaki volatilite etkileşimini araştırmak için çok değişkenli GARCH modellerinden DCC-GARCH modeli kullanılmıştır. Bitcoin, BIST30 vadeli, altın vadeli ve döviz vadeli işlemler piyasasında
more » ... ydana gelen volatilitenin kalıcı olduğu tespit edilmiştir. Bitcoin ile BIST30 vadeli işlemler piyasası arasında çift yönlü, altın ve döviz vadeli işlemler piyasasında bitcoin'e doğru tek yönlü volatilite etkileşimi bulunmaktadır. Bitcoin ve BIST30 vadeli işlemler piyasası, altın vadeli işlemler piyasasından bitcoine doğru negatif yönlü etkileşim mevcuttur. Fakat döviz vadeli işlemler piyasasından bitcoine doğru volatilite etkileşimi ise pozitif yönde olduğu saptanmıştır.
doi:10.21547/jss.1079462 fatcat:try75yfeo5eolaenh7yx4wg4mm
DOAJ Szczepanski
Citation

Ethem KILIÇ. "Analysis of the Relationship Between Bitcoin and the Futures Market." Gaziantep University Journal of Social Sciences 21.3 (2022) 1457-1470